鋰電世界 十幾年來，中國負極材料市場始終是貝特瑞和杉杉兩家獨大。隨著新進入者的增多，國內鋰離子電池負極材料的市場格局正悄然發生變化。
2013年，具備撼動貝特瑞、杉杉龍頭地位可能的負極材料企業漸成氣候。
受新一輪補貼政策影響，鋰電池行業又將迎來一波投資熱潮。
可以預見，2014年負極材料市場競爭將更為激烈。
企業格局變化
眾所周知，中國的負極材料市場一直處于典型的寡頭壟斷狀態。
因工藝技術逐步成熟，成本優勢凸顯，以貝特瑞和杉杉為龍頭的中國負極材料廠商，抓住日韓企業產業轉移的機遇，積極擴大產能，帶動中國負極材料總體產量實現大幅增長。
據高工鋰電產業研究所(G B I I)調研數據，2013年，中國負極材料企業共實現產量3.98萬噸，占全球市場份額的比重達68.03%。
其中，僅貝特瑞和杉杉就共占43.59%。
從貝特瑞和杉杉的技術積累和雄厚實力，我們不難得出，短期內這兩家企業的壟斷地位無人能破。
深圳市斯諾實業發展有限公司總經理鮑海友表示，“貝特瑞作為(負極材料行業)老大，誰也撼動不了，至少是近期撼動不了。杉杉目前量小一點，但是確實還是有一部分量的，所以我想目前誰要想撼動他的地位也是有難度的?！彼怪Z是國內排名靠前的負極材料廠商之一，2013年銷售額過億，今年計劃產量突破3000噸。
盡管兩家企業共占據了全國過半的市場份額，但值得注意的是，國內其他負極材料廠商也在快速崛起。
據GBII調查統計，2010~2013年間，中國負極材料生產企業數量增長了67%。其中，2012~2013年，江西紫宸、江西正拓、深圳斯諾產量均出現大幅增長，其中江西正拓在2012年的增幅更是達到84.6%，2013年江西正拓和深圳斯諾出貨量均突破千噸大關。
事實上，除了斯諾已經有著十年的經營歷史外，江西正拓和江西紫宸的成立時間都并不算長，甚至后者進入市場才一年時間。
最早是從貝特瑞導入天然石墨技術的江西正拓，2013年的銷售收入實現了35%以上的增長。該公司CTO楊建鋒表示，正拓的切入點主要是鋁殼這一塊，但是正拓做鋁殼跟貝特瑞有點不太一樣。貝特瑞基本上是以天然石墨類的負極材料來做鋁殼，而正拓主要是以復合類材料來做。他認為，“在技術的角度來講，正拓的產品綜合性能比較先進，在國內鋁殼行業應該是領先的?！?/P>
由原來的杉杉碩能團隊組建的江西紫宸，則被認為是杉杉潛在的競爭者。據GBII數據，2013年，江西紫宸產量突破2000噸大關，銷售額也達到1.6億元。預計隨著銷售部人員的擴張，2014年江西紫宸的銷售收入還會出現較大幅度的增長。
該公司市場營銷部副部長高生祥告訴記者，“紫宸現在因為是銷售的第一年，還沒有理順，但2015年肯定是我們占的市場份額會比較大?！睂τ谟浾邌柤捌淠芊癯缴忌?，高生祥則表示“不好說”，要靠團隊后期的整合，包括研發體系的建設，以及對市場未來走向的判斷。
價格持續下降
2013年，負極材料市場最引人注目的，莫過于價格的大幅下跌。
因為鋰電池整體下挫，高生祥告訴記者，2013年負極材料的價格已經快降30%了，而2014年價格下降仍不可避免。
事實上，近年來負極材料的價格一直處于持續下降狀態。
據GBII數據，2010年，負極材料均價為7.95萬元/噸，時至2013年每噸負極材料價格跌去0.45萬元，年均跌幅達6.5%。GBII預計，未來3年，負極材料均價將維持5%~10%的年均跌幅。到2015年，負極材料均價將從2013年的6.5萬元/噸，下跌至5.7萬元/噸。
GBII負責人羅煥塔告訴記者，“這種價格的持續下跌，一方面源于下游鋰電池價格下降的壓力；另一方面，也因為2009年以后，新增的負極材料企業為了獲取市場份額，往往以低價策略行事，使企業間的競爭愈演愈烈。”
記者了解到，2013年，宏觀貨幣政策緊縮，動力電池投資萎縮，傳統方形電池需求低于預期，50%以上中小型生產企業銷售額出現了下滑，并且毛利率下降至10%~20%之間。
隨著市場競爭的進一步加劇，大部分企業通過延長賬期和降低產品價格來獲取下游客戶的青睞，并根據企業自身的不同情況來制定定價策略。有業內人士表示，有的公司以最初低價策略，迅速深入地進入市場，從而快速吸引來大量的購買者，贏得較大的市場份額，待市場份額擴大后，再調整市場策略。
值得注意的是，除了中國本土負極材料企業的不斷擴產，日本大型負極材料生產企業在華的大批量投產，也是進一步促使價格的下降的重要原因。
有資料顯示，以日立化成、三菱化學、JFE鋼鐵株式會社、東海碳素、吳羽化工、昭和電工為代表的日本企業，正紛紛把負極材料生產基地向中國轉移。
毋庸質疑，國際巨頭紛紛在華擴張產能，一方面是為了進一步降低制造成本，另一方面則看中了中國市場的巨大潛力。
盡管如此，在鮑海友看來，“價格打得很厲害說明利潤還是高，只要利潤高，自然而然是有價格戰的。一旦只有5%的利潤了，你看還有價格戰嗎？”只有降到成本附近的時候，就沒有利潤空間了，而都沒有利潤的時候，新的盈利點又來了，他表示，“就像電腦利潤低了，但手機的利潤又來了，手機賺不到錢了，智能手機又賺錢了，總會有新的盈利點出現?！?/P>
現實是，價格戰已使大部分企業的毛利率被壓縮到25%以內，凈利潤則基本在5～10%。負極材料的利潤空間已經所剩無幾。
對于價格的慘淡，楊建鋒有自己的看法。他認為，“雖然未來總體價格競爭會更加激烈，但是市場會呈現兩極分化的趨勢”，即做常規產品、低端產品的企業，價格競爭會更加激烈，而一些高端性能的產品可能會隨著4G智能手機、穿戴產品的大批量采用，在價格和利潤空間上相對好一些。所以，很多做常規產品的公司會陷入價格戰的局面，這取決于企業本身的技術積累和研發的實力。
差異化競爭
鋰電池負極材料行業的市場競爭力，很大程度依賴于長期發展的技術累積。
以國內兩大龍頭企業為例，如果說貝特瑞在天然石墨的技術已無人能爭，杉杉在人造石墨領域的先進技術就是其立于行業龍頭的基石。當然，跟日本相比，國內的人造石墨技術還有很大一段差距。
事實上，盡管在日企和貝特瑞、杉杉的影響下，石墨類材料始終占據負極材料市場的主流，但近年來，無論是天然石墨還是人造石墨，市場需求增速和價格都遭遇滑鐵盧。
據GBII數據，天然石墨均價逐年下挫，年跌幅約5%～12%；人造石墨均價同天然石墨一樣，亦逐年下挫，年跌幅約5%～10%。
不可否認，石墨類負極材料在未來的市場占比一定會有下降，但業內人士都相信，石墨類負極材料在未來幾年之內仍將是主流。
在這種主流壓力之下，其他企業不得不尋求“差異化”路線突圍。
長沙星城微晶石墨有限公司總經理皮濤就告訴記者，星城對人造石墨的理解跟杉杉就不同。星城所開發的路徑，是如何把天然石墨跟人造石墨進行技術上的融合，把人造做到跟天然容量一樣高，又能把人造的產品特性拿進來。他認為，如果星城能走出這種差異化產品路線，負極材料一定會有一個質變，可能在價格，也可能在市場和客戶的認可度。
其實，在第三屆高工鋰電高峰論壇上，楊建鋒就曾指出，“材料差異化競爭是必然的趨勢，同質化競爭只會帶來惡性競爭和更低的行業利潤。”這里的“差異化”，就是皮濤所指的產品類型的差異化，即原來負極材料主要是石墨類的，天然和人造，現在就有可能是非石墨類的碳材料，也有可能是硅碳類的材料。
事實上，正是基于這種差異化路線，目前市場上已經出現其他富有競爭力的非石墨類負極材料。
以鈦酸鋰為例，目前國內生產出售鈦酸鋰的負極材料企業就有5家。但有電池廠商指出，鈦酸鋰平均電壓平臺較高，比容量較低，售價較高，限制了他在3C等方面的應用，因此真正走向產業化大規模應用還需時日。
此外，硬碳也被認為是適合應用于動力電池的一個理想產品。有負極材料技術人員告訴記者，雖然目前國內動力電池基本以人造石墨為主，少量采用天然石墨，在硬碳方面幾乎是空白，但在日本硬碳的技術已經比較成熟?？傮w來講，硬碳是一個比較適合動力電池的方向。
GBII則認為，目前成為各大企業院校研究熱點的，是硅碳復合材料，杉杉、貝特瑞、江西紫宸和北京有色金屬研究總院等公司都在對此展開研究。更預計，硅碳復合材料未來5年有望成為負極材料的應用主流之一。
從上述業內人士觀點，我們不難得出，無論未來哪種負極材料會成為主流，“差異化”競爭已經成為負極材料企業長遠發展的必然選擇。